Investování Začátečník

ETF pro začátečníky: jak začít investovat s 1 000 Kč měsíčně

Markéta Horáčková, investiční analytik a autorka článků o ETF Markéta Horáčková · Investiční analytik
3. května 2025 10 min čtení
Graf rostoucích ETF fondů na monitoru počítače v moderní kanceláři s finančními novinami v popředí

Ještě před deseti lety bylo investování do světových akcií výsadou bohatých. Dnes si za 1 000 Kč měsíčně koupíte podíl v tisícovce největších světových firem – a stojí to méně než káva týdně. Tento článek vysvětluje, co přesně ETF jsou, jak je koupit v Česku a jak se vyhnout nejdražším začátečnickým chybám.

Co je ETF?

ETF (Exchange-Traded Fund) je fond obchodovaný na burze, který zpravidla kopíruje index – například S&P 500 (500 největších amerických firem) nebo MSCI World (1 600 firem z 23 rozvinutých zemí). Na rozdíl od aktivně spravovaných podílových fondů ETF nepotřebuje tým analytiků, kteří se snaží překonat trh – prostě ho sleduje. Výsledek: dramaticky nižší náklady a dlouhodobě lepší výsledky než u 85 % aktivních fondů.

ParametrAktivní podílový fondETF (pasivní)
Průměrné roční náklady (TER)1,5–2,5 %0,07–0,25 %
Obchodování1× denně za NAVPrůběžně na burze
TransparentnostSložení zveřejňováno zpětněDenně aktualizováno
Minimální investiceRůzné, často 1 000–5 000 KčCena jednoho podílu
Výkonnost vs. benchmark (10 let)Většina podkladá= Benchmark minus náklady

Jak vybrat správný ETF

Pro začátečníky doporučujeme začít s jedním globálně diverzifikovaným ETF. Tři nejpopulárnější volby českých investorů:

iShares Core MSCI World UCITS ETF (IWDA)
TER: 0,20 % · 1 600 firem z 23 zemí · distribuující dividendy
Nejoblíbenější
Vanguard FTSE All-World UCITS ETF (VWCE)
TER: 0,22 % · 3 800 firem včetně rozvojových trhů · akumulační verze
Xtrackers MSCI World Swap UCITS ETF (XDWD)
TER: 0,15 % · 1 600 firem · syntetický, nižší náklady

Dollar-cost averaging: strategie pro klidný spánek

Dollar-cost averaging (DCA) znamená investovat pevnou částku pravidelně – například 2 000 Kč každý první den v měsíci. Tím automaticky kupujete více podílů, když jsou levné, a méně, když jsou drahé. Výsledek: průměrná nákupní cena se časem vyrovná a vy se nemusíte trápit tím, zda je „správný čas" nakoupit.

DCA funguje zejména dlouhodobě (10+ let) a chrání před psychologickými chybami – snahou načasovat trh, která u většiny investorů snižuje výnosy.

Kde koupit ETF v České republice

ETF kupujete přes brokerskou platformu. V ČR jsou nejrozšířenější:

  • XTB – česká podpora, nákupy ETF do 100 000 EUR/měs. bez poplatků, oblíbené u začátečníků
  • Fio banka – bankovní broker s možností CZK účtu, poplatky za transakci od 0,09 %
  • Portu – česká roboadvisory platforma, ideální pro pasivní investory, spravuje portfolio za vás
  • Interactive Brokers – nejnižší poplatky pro větší portfolia, angličtina, komplexnější nastavení
Vzdělávací upozornění: Investování je spojeno s rizikem ztráty části nebo celé investované částky. Historická výkonnost nezaručuje budoucí výsledky. Informace v tomto článku jsou vzdělávacího charakteru a nepředstavují investiční doporučení. Před investováním si ověřte svůj investiční profil a v případě potřeby se poraďte s licencovaným investičním poradcem.

Zdanění ETF v ČR

Zisk z prodeje ETF podléhá dani z příjmů fyzických osob (15 %, resp. 23 %). Existuje však důležitá výjimka: pokud cenný papír držíte déle než 3 roky (časový test) a váš celkový příjem z prodeje cenných papírů v daném roce nepřekračuje 100 000 Kč, je zisk od daně osvobozen. Dividendy ze zahraničních ETF se zdaňují sazbou 15 % a je nutné je uvést v daňovém přiznání.

Čtěte také